Costul opțiunii ca procent. Procent (%) fizic de finalizare (câmp de activitate)
Au fost utile aceste informații?
Tradeville » Educaţie » Tradepedia » Optiuni — evaluare pret Optiuni — evaluare pret Stabilirea pretului unei optiuni implica o atenta cantarire a factorilor de piata. InFisher Black si Myron Scholes au fost primii care au oferit un model matematic de incredere prin care traderii sa poata evalua primele optiunilor.
La ședința de judecată participă domnul Aurel Segărceanu, magistrat-asistent la Secțiile Unite, desemnat în conformitate cu dispozițiile art. Magistratul-asistent prezintă referatul privind obiectul recursului în interesul legii, arătând că la dosar a fost depus raportul întocmit de judecătorii-raportori, precum și punctul de vedere formulat de Ministerul Public cu privire la problema de drept supusă dezlegării.
Modelul, cunoscut azi drept modelul Black-Scholes, se bazeaza pe conceptul de hedge neutral al optiunii. Pe lanaga acest costul opțiunii ca procent, astazi mai sunt disponibile si alte modele matematice, precum modelul binomial.
Traderii de pe diverse piete pot utiliza metode diferite pentru stabilirea pretului optiunilor si pentru aceeasi optiune doi traderi pot stabili doua prime diferite. In stabilirea pretului optiunii exista mai multi factori care au o important decisiva.
Prima este afectata de miscarile pretului activului de referinta. Pentru optiunile call, pe masura ce pretul activului de referinta creste, creste si prima acestora si pe masura ce pretul activului de referinta scade scade si prima acestuia.
Pentru optiunile put, pe masura ce pretul activului de referinta creste, prima scade, iar costul opțiunii ca procent masura ce pretul activului de referinta scade, prima creste. Scadenta reprezinta un alt factor important ce afecteaza pretul.
Astfel, in conditiile in care toti ceilalti factori sunt egali, cu cat o optiune are o scadenta mai indepartata cu atat sansa ca pretul activului suport sa devina mai avantajos este mai probabila.
Altfel spus, cu cat timpul de expirare scadenta este mai mare, cu atat prima va fi mai ridicata.
Ratele dobanzii pot si ele avea o oarecare influenta asupra optiunilor. In conditiile in care toti ceilalti factori sunt constant, pe masura ce rata dobanzii creste, primele pentru optiunile put scad si cresc cele pentru optiunile call, si invers in cazul in care rata dobanzii scade. Corelatia poate fi considerata un cost al oportunitatii.
Crearea unei liste de prețuri (Vânzări)
Pentru a cumpara o optiune cumparatorul trebuie, fie sa imprumute fonduri, fie sa recurga la depozite, acest lucru implicand un cost in materie de dobanda. Evaluarea opțiunilor binare q opton ar trebui recompensat deoarece emitentul care primeste prima poate plasa fondurile respective sub forma de depozite pentru care sa primeasca o dobanda mai mare decat cea anticipata anterior.
- Procent (%) fizic de finalizare (câmp de activitate) - Project
- Semnale pe binar
- Opțiuni de formare
- Optiuni – evaluare pret - Tradeville
Situatia este inversa in cazul in care ratele dobanzii scad — emitentul fiind cel care trebuie sa fie compensat. In general, ratele dobanzii, ca factor de influenta, pot sa capete importanta numai daca dimensiunile contractului de optiune sunt foarte mari.
Vă mulțumim pentru feedback!
Volatilitatea este unul dintre cei mai importanti factori care trebuie luat in considerare intr-un model de evaluare a optiunilor. Aceasta reprezinta o masura a miscarii preturilor pietei pentru activul de referinta.
- Puteți crea mai multe liste de prețuri, ca să puteți păstra structuri diferite de preț pentru regiuni diferite în care vă vindeți produsele sau pentru canale de vânzare diferite.
- Mai puțin Notă: Dorim să vă oferim cel mai recent conținut de ajutor, cât mai rapid posibil, în limba dvs.
- Я помню его, пожалуй, более четко, чем моего - И ты считаешь себя землянином.
In evaluarea pretului unei optiuni trebuie avuta in vedere atat volatilitatea istorica, precum si volatilitatea estimata in viitor. In mod normal volatilitatile sunt exprimate sub forma de procente si reprezinta abaterea normala standard pentru activul de referinta.
Volatilitatea estimata tinde sa creasca usor pe masura ce valoarea de exercitare este mai departata de valoarea ATM. Astfel, cu cat este mai mare volatilitatea unei optiuni, cu atat este mai mare sansa ca pretul activului de referinta sa se miste inspre pretul de exercitare si sa devina ITM. Cu cat volatilitatea unei optiuni este mai scazuta, costul opțiunii ca procent atat este mai mica costul opțiunii ca procent ca exercitarea optiunii pentru activul de referinta sa fie profitabila.
Conturi Demo Gratuite.
- Cum se câștigă bani pe bitcoins pe pilot automat
- Jeton purtător
